关注！为什么各地公积金政策井喷宽松？

王俊杰2017

河南驻马店市、广西南宁市相继发布鼓励公积金购房的政策。驻马店市更是将首套房贷款最低首付比例由30%下调为20%。

广西南宁调整了二套使用公积金政策。



2月25日，东莞市人民政府发布关于《东莞市住房公积金个人住房贷款管理办法》。根据规定，可贷额度＝职工公积金账户余额×（缴存时间系数+收入调节系数）×流动性调节系数。

其中特别提到，借款申请人、共同申请人可贷额度分别计算后累加。有下列任一情形（购买装配式住宅；本市认定的特色人才；申请贷款时往前推算已连续满5年未提取公积金），可贷额度在计算公式计算额度的基础上最高可上浮20%，但不得超过本办法第十条规定限额，且上浮额度不累加。



为什么公积金成为救市的急先锋？

首先：累计看，2月份，全国已经有超过50个城市发布了各种房地产政策，其中主要集中在救企和少数救市上。救企主要是加快预售、延缓土地出让金支付。

而救市，目前看，主要集中在购房补贴，和公积金政策。

其次：公积金政策，基本都是微调公积金贷款上限，降低公积金首付

为什么各地会率先调整公积金政策？

住房公积金是指国家机关、国有企业、城镇集体企业、外商投资企业、城镇私营企业及其他城镇企业、事业单位及其在职职工缴存的长期住房储金。

定义很清晰，所有来源全部为职工的工资形式，其中包括一半为职工工资的直接缴存，另外一半为单位为职工缴存。也就是说，从来源看，其中与公积金管理中心、政府各部门无任何关系。

公积金政策是各地地方可以执行的最没有成本的救市工具，除了受限额度外，商业银行贷款政策需要央行发布，而公积金政策可以各地执行。

第三：公积金政策主要看贷款上限，目前看，全国公积金基本都不够购房者低首付使用，平均首付比例都在60%以上，所以现在所谓的降低首付只能是释放心理影响，按照三线城市平均50万，二线城市平均60-80万，一线城市最高120万的公积金上限贷款额度。当下公积金政策的首付变化对市场的影响不大。

以北京为例一般公积金贷款最高只能贷款80万（首套90平米以下部分可以120万），按照公积金首付要求，首付30%，也就是首付起码需要30-40万，才能用公积金贷款购买120万左右的房产。

而公积金的贷款上限调整很难。所以整体看，市场的后市变化，依然要看商业银行的贷款政策变化。